Тенденції цін на етаноламін у 2024–2025 рр.: Огляд ринку MEA, DEA та TEA

EO виробляється з етилену (отриманого в результаті крекінгу нафти або крекінгу етану) шляхом каталітичного окислення. Ціна EO є найбільш прямим і найважливішим фактором витрат на етаноламіни - зазвичай вона становить 55–70% змінних витрат виробництва. Ціни EO відстежують ціни на сиру нафту та рідкий природний газ (NGL) із затримкою 4–8 тижнів.

Аміак виробляють із природного газу за допомогою процесу Габера-Боша. Його ціна сильно корелює з європейськими та азіатськими цінами на природний газ. У періоди високих цін на енергоносії (наприклад, європейська газова криза після 2022 року) стрибки цін на аміак можуть значно посилити зростання вартості етаноламіну незалежно від руху сирої нафти.

Виробництво етаноламіну є енерго-інтенсивним - розділенням дистиляції трьох сполук вимагає значної кількості пари та електроенергії. Європейські виробники несуть вищі витрати на енергію, ніж азіатські виробники, що сприяє структурній різниці цін між регіонами. У періоди підвищення європейських цін на енергоносії ця різниця у витратах зростає.

Етаноламіни транспортуються в танкерах для наливних рідин, цистернах ISO та флекситанках. Фрахтові ставки -, зокрема з Азії-до-Європи та Азії-до-Америки, контейнерні ставки - значно впливають на вартість етаноламіну з Китаю чи Південно-Східної Азії в регіонах-імпортерах. Криза контейнерних перевезень у 2021–2022 роках додала для багатьох покупців 30–50% фактичних витрат на вантаж.

Після різкого зростання вартості сировини у 2021–2022 роках (сира нафта вище 100 доларів за барель, європейський газ на рекордно високих рівнях), у 2024 році вартість енергії була більш помірною. Це частково зменшило витратний тиск на європейських виробників і дозволило світовим цінам на етаноламін консолідуватися на нижчих рівнях, ніж пік 2022 року.

Труднощі в секторі нерухомості Китаю в 2023–2024 роках зменшили зростання виробництва цементу, створивши надлишок промислового{2}}TEA на китайському внутрішньому та експортному ринках. Це призвело до зниження цін на промисловий чай, оскільки китайські експортні пропозиції щодо TEA-85 були особливо конкурентоспроможними на ринках Азії та Близького Сходу.

Набір анонсованих проектів CCS у всьому світі -, включаючи розширення Boundary Dam (Канада), Northern Lights (Норвегія) і численні кластери CCUS у Великій Британії -, надає середньострокову-історію зростання попиту для MEA, яка загалом є позитивною для ціноутворення вище мінімального рівня промислових товарів.

Перебої в судноплавстві в Червоному морі з кінця 2023 року до 2025 року призвели до збільшення часу та витрат на перевезення з Азії-до-Європи, що вплинуло на конкурентоспроможність китайського етаноламіну на європейських ринках. Покупці, які покладаються на азіатські постачання для європейських операцій, повинні підтримувати вищий рівень запасів і враховувати логістичний ризик у розрахунках загальних витрат.

Незважаючи на низьку ціну на промисловий ЧАЙ, косметичний-клас TEA-99 (низький вміст DEA, нітрозамін CoA, APHA менше або дорівнює 50) зберіг свою перевагу над промисловими сортами. Попит з боку індустрії засобів особистої гігієни відносно-нееластичний за ціною та залежить від специфікацій, що захищає ринок косметики від промислового надлишку пропозиції.

Постійний перехід від кокаміду DEA на ринках засобів особистої гігієни в ЄС і Північній Америці поступово зменшив попит на косметичний -клас DEA в цих регіонах. Це було частково компенсовано зростанням виробництва кокаміду DEA в Азії для внутрішніх ринків засобів особистої гігієни, але чистий вплив на глобальну ціну DEA полягає в помірному зниженні.

Над-специфікації є однією з найпоширеніших і найдорожчих помилок при закупівлі етаноламінів. Промисловий-клас TEA-85 коштує значно дешевше, ніж косметичний-клас TEA-99 з нітрозаміном CoA. Якщо ви використовуєте обробку цементу чи металу, ви платите за документацію та рівні чистоти, які не забезпечують жодних переваг процесу. Визначте мінімально прийнятну специфікацію для кожної програми в письмовій формі та купуйте відповідно до цієї специфікації - не найвищого доступного класу.

Нижча-ціна із заводу від азіатського постачальника може бути або не бути дешевшою, ніж -ціна європейського чи національного постачальника з вищою ціною, якщо включити витрати на фрахт, страхування, імпортне мито, час виконання та вартість документації. Побудуйте модель повної вартості вантажу для кожного варіанта постачальника: ціна франко-завод + фрахт (на основі CFR або CIF) + імпортне мито + обробка в порту + внутрішня доставка + митна документація. Цей розрахунок іноді змінює очевидний рейтинг цін.

Для річних обсягів понад 20 тонн переговори про угоду про постачання із застереженням про індексацію ціни (зазвичай пов’язане з ціною розрахунку за контрактом EO або опублікованим індексом цін на нафту) забезпечує видимість ціни, одночасно розподіляючи ризик вартості сировини між покупцем і продавцем. Це стабільніше, ніж спотові закупівлі -, які наражають покупців на стрибки цін - і уникають жорсткості-річного контракту з фіксованою ціною на ринку, що падає.

Для будь-якого етаноламіну, який використовується в критичному процесі або регульованому продукті, підтримка принаймні двох кваліфікованих постачальників - в ідеалі з різних країн - захищає від перебоїв у постачанні в одній-точці. Кваліфікація другого джерела займає 3–6 місяців для косметичних або фармацевтичних застосувань (аналітичне тестування, оновлення оцінки безпеки, аудит постачальника), тому це слід робити завчасно, а не реактивно, коли трапляється збій у постачанні.

Ціни на етаноламін в Азії та Європі зазвичай стають стабільними в першому кварталі, оскільки зростає попит на агрохімічні препарати (підготовка гербіцидів до сезону) і будівельна діяльність (попит на допоміжний засіб для подрібнення цементу). Покупці з гнучкими запасами часто можуть досягти кращих цін, купуючи в 4 або на початку 1 кварталу до того, як сезонний попит підштовхне ціни до зростання. Це особливо актуально для MEA (агрохімічний сезон) і промислового TEA (сезон помелу цементу на будівельних -активних ринках).

Основними комерційними джерелами даних про ціни на етаноламін є ICIS (Незалежна служба хімічної інформації), яка щотижня публікує спотові та контрактні оцінки цін для MEA, DEA та TEA в Європі та Азії; і Chemical Week / S&P Global Commodity Insights, який охоплює світові ринки. Це передплатні послуги, орієнтовані на професійні закупівлі та торгівлю. Практичною альтернативою для покупців, які не мають доступу до цих послуг, є запит на регулярні повідомлення про оновлення ринку від постачальників - як умову угод про постачання -. Дані про ціни внутрішнього ринку Китаю доступні на платформах китайського хімічного ринку, таких як SCI (Sublime China Information) і Zhuo Chuang.

Різниця в цінах між постачальниками на номінально ідентичні продукти відображає кілька факторів: (1) географічна структура витрат - китайські виробники зазвичай мають нижчі виробничі витрати, ніж європейські виробники; (2) відмінності в якості та документації, які не повністю враховані лише в назві продукту - дві пропозиції TEA-99 можуть суттєво відрізнятися за вмістом DEA, кольором і обсягом CoA; (3) мінімальна кількість замовлення та упаковка - постачання бочки коштує більше за тонну, ніж постачання IBC або цистерни; (4) час виконання замовлення та наявність на складі - постачальник, який має запаси у вашому регіоні, надаватиме пропозиції інакше, ніж той, хто надає пропозицію на замовлення-на-з 6-тижневим терміном виконання; і (5) взаємозв'язок і ціноутворення за обсягом. Завжди порівнюйте пропозиції на основі точно визначеного порівняння на одній основі: однакова специфікація сорту, однакові Інкотермс, однакове пакування, те саме місце доставки.

При обробці газу відповідним порівнянням витрат є не ціна одиниці за тонну, а загальна вартість володіння за тонну обробленого CO₂ або H₂S. MEA зазвичай є найдешевшим аміном у розрахунку на-тонну, але MDEA -, незважаючи на те, що коштує на 30–60% дорожче за тонну -, часто забезпечує нижчі загальні експлуатаційні витрати в селективному H₂S сервісі через меншу витрату розчинника (швидкість деградації в 5–10 разів нижча), меншу витрату пари (на 30–50% менше навантаження на ребойлер) і нижчу витрати на технічне обслуговування,-пов’язані з корозією. Для нових проектів економічне порівняння платоспроможності завжди слід проводити на основі вартості повного життєвого циклу, а не лише на основі вартості одиниці матеріалу.

Для складання бюджету нового проекту запитайте поточну індикативну ціну принаймні у двох постачальників і врахуйте непередбачені ціни на 15–25%, щоб врахувати коливання цін на сировину між встановленням бюджету та фактичними закупівлями. Ціни на етаноламін історично демонстрували коливання від-{4}}від піку до 40–60% протягом ринкового циклу (зазвичай 3–5 років), головним чином через цикли цін на сиру нафту та енергоносії. Для капітало{10}}містких проектів із тривалим часом закупівлі подумайте про включення в економічну модель проекту положення про підвищення вартості сировини. Для поточних операцій підхід контракту на щорічну індексацію цін, описаний вище, забезпечує кращу впевненість у витратах, ніж щорічні спотові закупівлі.